中国无糖茶
与软饮料报告

①赛道：无糖茶是软饮料最强增量

• 无糖茶 2021 年约 145 亿 → 2025 年约 1058 亿 → 2026 年预计约 1352 亿，五年约 9 倍。
• 同期含糖茶从约 800 亿萎缩到约 705 亿，一升一降完成品类洗牌。

②格局：农夫山泉一家独大，三得利退守

• 2023.5 东方树叶+三得利合计约 85%；2024Q2–2025Q1 农夫山泉四个季度均超 70%，2026H1 东方树叶超 80%。
• 三得利份额由约 21% 降至约 12%；TOP5 为农夫山泉、三得利、果子熟了、康师傅、统一。

③退潮：代糖争议，气泡水降温

• 元气森林凭气泡水起家，但代糖（赤藓糖醇/阿斯巴甜）争议后增速放缓，气泡水品类整体退潮。
• 元气森林 2025 年在低糖&无糖碳酸仍以 39.2% 居首，但主战场已转向茶饮料（行业第三）。

④升级：NFC 与低糖果汁承接健康化

• 消费者要"无糖 + 真果汁"双重健康，NFC 非浓缩还原、低糖果汁成为第二升级方向。
• 传统含糖果汁受无糖茶饮挤压，高端化、小包装、冷链化是出路。

⑤渠道：便利店 + 即时零售 + 量贩 + 自动贩卖

• 无糖茶高度依赖便利店冷柜、即时零售、量贩零食与自动贩卖；夏季为绝对旺季。
• 冰柜陈列位、冷链与终端动销，是头部品牌份额的隐形战场。

⑥争夺：茶饮 vs 咖啡 vs 功能饮料，白牌涌入

• 无糖茶抢占含糖茶饮、碳酸、咖啡即饮的解渴/提神场景；白牌与新品牌大量入场推高内卷。
• 传统巨头康师傅、统一饮料增速放缓，2026 上半年统一饮料转为负增长。

无糖茶市场规模（亿元，终端监测口径）

图1：无糖茶市场规模 2021–2026E

2021 约 145 亿 → 2025 约 1058 亿 → 2026E 约 1352 亿（行业/终端监测口径）。艾媒无糖饮料全口径 2025 约 615.6 亿、2028E 约 815.6 亿，口径不同，不直接相加。

无糖 vs 含糖茶：一升一降（亿元）

图2：无糖茶增长与含糖茶萎缩对比（示意）

无糖茶五年约 9 倍增长，含糖茶由约 800 亿缩至约 705 亿。马上赢：无糖即饮茶在即饮茶中份额由 2022.1 的 16% 升至 2023.12 的 32%，并在整体饮料中由 1% 升至 5%。

龙农夫山泉 / 东方树叶

茶饮料 2023 年 126.59 亿(+83.3%)、2024 年 167.5 亿，2025H1 同比 +19.7%、超包装水成第一大收入来源。全国渠道网络是最深护城河。

守三得利 / 传统巨头

三得利鼻祖地位被东方树叶挤压，份额下降；康师傅、统一、娃哈哈跟进但增速放缓，统一饮料 2025 仅 +1.2%、2026H1 转负。

攻元气森林 / 新势力

元气森林 2025 低糖&无糖碳酸 39.2% 第一，茶饮料行业第三（仅次于农夫、三得利）；果子熟了等新品牌以扁平等创新形态抢第三。

三大驱动

• 健康意识：消费者从"0 糖 0 卡"走向"真茶无糖"，减糖、抗糖化成主流诉求。
• 技术成熟：无菌冷灌装、茶萃取与保鲜工艺成熟，能做到无添加、好喝、不贵。
• 渠道红利：便利店、即时零售、量贩与自动贩卖把无糖茶铺到解渴即时场景。

产品与价格

• 口味矩阵：绿茶、乌龙茶、茉莉花茶、红茶、青柑普洱、玄米茶等覆盖多元偏好。
• 价格战：无糖茶单价已"卷"到 4 元带，500ml 主流零售价 4–6 元，规模化压低单瓶成本。
• 场景：解渴、佐餐、办公、健身，替代含糖茶饮与碳酸饮料。

代糖争议带来的转向

• 从"0 糖"到"健康+"：消费者不只看糖，还看添加剂、配料表干净度。
• 真茶无糖胜出：东方树叶"0 糖 0 脂 0 卡 0 香精"的极简配料表契合趋势。
• 白牌涌入：低门槛吸引大量新品牌，但头部凭渠道与品牌集中度仍高。

风险提示

• 代糖研究结论仍在演变，消费者认知可能反复。
• 无糖茶价格战若加剧，将侵蚀全行业利润。
• 白牌与小品牌鱼龙混杂，存在食安与同质化风险。

NFC 与低糖果汁增速（相对示意）

图5：NFC/低糖果汁相对含糖果汁增速（示意）

NFC 果汁（非浓缩还原）与低糖混合果汁增速显著高于传统含糖果汁，但体量仍小、冷链与成本门槛高。100% 果汁、HPP 冷压、减糖是主要升级方向。

升级逻辑

• 配料表更短：从浓缩还原+添加剂，到 NFC/冷压、无添加。
• 糖分更友好：低糖、减糖、混合蔬菜汁，兼顾风味与健康。
• 场景高端化：母婴、健身、佐餐、礼品，价带高于普通果汁。
• 渠道：便利店冷链、即时零售与精品商超为主。

本节为趋势定性梳理，具体增速为示意，不引用未经核实的精确数字。

渠道结构（份额约数，示意）

图6：无糖茶主要渠道结构（终端监测约数，示意）

便利店与商超冷链是无糖茶基本盘，即时零售（外卖/闪购）与量贩零食店增速最快，自动贩卖与传统商超补充。渠道结构为终端监测约数。

为什么夏季决定全年

• 解渴场景：高温下无糖茶即饮需求集中释放，Q2–Q3 占全年销量大头。
• 冰柜争夺战：头部品牌抢占便利店核心冰柜陈列位与冷柜资源。
• 即时零售：天热时外卖/闪购饮料订单暴增，放大头部品牌动销。
• 旺季压货：经销商夏季备货决定全年周转与利润。

被挤压的对手

• 含糖茶饮：冰红茶等含糖茶受直接冲击，传统巨头增速放缓。
• 碳酸饮料：健康化趋势下无糖茶与无糖碳酸分流。
• 即饮咖啡 / 功能饮料：办公提神、运动补水场景被无糖茶与电解质水切分。

白牌与新玩家

• 量贩白牌：量贩零食店自有品牌低价无糖茶快速起量。
• 新势力：果子熟了等以扁平瓶型、多口味、年轻化包装抢第三。
• 中式养生水：同赛道无糖养生水（如好自在份额超 50%）成为新热点。
• 胜负手：渠道铺货 + 品牌认知 + 配料表干净度，而非单纯低价。